2.2.3. Управление кредиторской задолженностью

Увеличения количества денежных средств можно добиться, не только сокращая дебиторскую задолженность, но и увеличивая кредиторскую задолженность.

Кредиторская задолженность возникает в результате того, что компания оплачивает задолженность перед своими поставщиками с некоторой задержкой во времени. В результате высвобождаются денежные средства, которые компания может использовать для собственных нужд, например, выплаты заработной платы, уплаты налогов и т.д. Таким способом компания сама себя кредитует.

На первый взгляд, кажется, что компании нужно увеличивать кредиторскую задолженность. Ведь это некий условный кредит, за который компания ничего не платит. Однако при управлении кредиторской задолженностью финансовый директор должен помнить, что:

  • за задержку в выплате заработной платы более 2 месяцев руководителя компании могут привлечь к уголовной ответственности;

  • неуплата или неполная уплата сумм налогов влечет взыскание с компании штрафных санкций;

  • при задержках в оплате поставленных товаров компанию могут поместить в “черный список” неплательщиков;

  • кредиторская задолженность часто используется при враждебных поглощениях.